价内期权和价外期权是金融衍生品市场中常见的两种期权类型。它们的区别在于行权价格（strike price）与标的资产的市场价格（underlying asset price）之间的关系。

价内期权是指行权价格低于标的资产的市场价格的期权。当标的资产的市场价格高于行权价格时，持有价内期权的投资者可以通过行使该期权获得利润。此时，价内期权的内在价值（intrinsic value）为正，因为它可以帮助持有者以低价买入资产并以更高的价格卖出。价内期权在市场价格高于行权价格时具有较高的价值，因此被认为是有吸引力的。

相反，价外期权是指行权价格高于标的资产的市场价格的期权。当标的资产的市场价格低于行权价格时，持有价外期权的投资者无法通过行使该期权获利。此时，价外期权的内在价值为零，因为行权价格高于市场价格。然而，价外期权可能具有时间价值（time value），即期权到期前的剩余时间内，标的资产价格仍有可能变化，从而使得价外期权有机会变为价内期权。因此，价外期权的价值主要取决于其时间价值。

选择价内期权还是价外期权需要根据不同的投资策略和市场预期来决定。持有价内期权可以在标的资产价格上涨时获得更高的利润，但需要支付更高的期权费用。而持有价外期权则可以在标的资产价格下跌时保护投资组合，但如果标的资产价格不发生重大波动，价外期权可能会损失期权费用。

总之，价内期权和价外期权各有其优势和劣势，投资者应根据自身的投资目标和市场预期来选择合适的期权类型。